Fundos de Investimento Imobiliários

[hb-]

Ou seja, o imovel comprado pelo fundo é dos cotistas pois foi comprado com o dinheiro de cotistas. O banco que alugou o imovel paga um aluguel todo mes, esse aluguel então vai para os cotistas? Eu entendi errado ou é isso mesmo?

E o fundo o que ganha nessa jogada toda?

Sou leigasso mesmo, deem um desconto se eu nobei aqui.

O fundo faz toda a parte burocrática, arranja inquilinos, contrata advogados para fazer os contratos de alocação, realiza as vistorias e manutenções no prédio, cobra os aluguéis dos inquilinos inadimplentes:

Faz os contratos em cartório etc e tal.
O normal é cobrar 5% do valor total arrecadado e distribuir 95% do aluguel para os cotistas.

[Gekko]

Gekko, como você faz para avaliar os fundos que você investe, olha o valor da cota e o rendimento gerado ?
Ou usa alguma analise mais profunda ?
Tem alguma fonte para leitura sobre como analisar fundos imobiliários ?

Eu levo em conta alguns fatores, tais como rentabilidade (valor da cota vs rendimento distribuído), preço atual da cota (ver gráficos com cotações históricas e saber se tá caro em relação ao valor normal do fundo), tipo de inquilino (se é banco, hospital, sopping, etc), se o fundo paga rentabilidade pré-determinada (pois tende a cair quando o período de rentabilidade mínima garantida acabar) e só invisto em fundos com prazo de duração indeterminado.

Ou seja, o imovel comprado pelo fundo é dos cotistas pois foi comprado com o dinheiro de cotistas. O banco que alugou o imovel paga um aluguel todo mes, esse aluguel então vai para os cotistas? Eu entendi errado ou é isso mesmo?

E o fundo o que ganha nessa jogada toda?

Sou leigasso mesmo, deem um desconto se eu nobei aqui.

Você entendeu certo. Funciona desse jeito mesmo. O fundo só distribui 95% dos ganhos entre os cotistas. 5% são do administrador pelo trabalho realizado.

[ITALIANO]

Prezado Gekko,

Estou muito interessado em começar a investir nessa modalidade. Só que tenho algumas dúvidas, talvez até por pura ignorância, já que nunca trabalhei meu dinheiro, apenas guardo na poupança. Veja se pode me auxiliar, já que pelo que acompanhei, você tem um vasto conhecimento neste quesito:

1 - Se por exemplo, eu investir R$ 5.000 em FII, todo mês haverá uma pequena porcentagem de retorno, certo? Caso seja, 0,8% eu vou receber R$ 40,00 no mês? E este dinheiro que retorna, permanece com a corretora até eu sacar?

2 - As cotas que eu comprei de FII, tem um período mínimo para permanecer comigo, ou eu posso vendê-las no momento que achar mais interessante?

Agradeço antecipadamente pela compreensão e atenção.

Forte abraço

[barãozin]

Tou vendo se no final do ano eu uso o 13º pra comprar algumas cotas de FII's, a título de diversificação. Tou lendo um pouco mais sobre eles e mesmo ainda tendo algumas reservas qto a eles, eu acho q ter uma porcentagem não tão alta deles na minha carteira total não vai fazer mal, né?

[hb-]

Usando alocação de ativos + diversificação e sabendo o que está fazendo.

Pra quem tem capital ainda pequeno é a forma mais prática de diversificar para o setor imobiliário.

Como está investindo todo mês você soma a grana do aluguel recebido com o aporte para comprar mais ativos e deixar o juros compostos fazer seu serviço!!

[Conrad]

Sou um completo retardado quando o assunto é investimentos.

Ando estudando pra poder começar a investir logo, estes tópicos têm sido sensacionais para mim.

Vi uns vídeos, dentre os quais esse:

Minhas maiores dúvidas são:

--- Onde posso fazer tais investimentos? Em bancos? Empresas especializadas? (Pode ser pela internet?)
--- Só posso investir em imóveis que já estão vendendo cotas?
--- A mesma dúvida do confrade :

1 - Se por exemplo, eu investir R$ 5.000 em FII, todo mês haverá uma pequena porcentagem de retorno, certo? Caso seja, 0,8% eu vou receber R$ 40,00 no mês? E este dinheiro que retorna, permanece com a corretora até eu sacar?

Nesse caso eu tenho alguma restrição à quanto sacar? Ex= Em determinado período eu só posso sacar o quanto rendeu, e não quanto eu investi.

No mais só isso, já grato pela ajuda.

[barãozin]

--- Onde posso fazer tais investimentos? Em bancos? Empresas especializadas? (Pode ser pela internet?)
--- Só posso investir em imóveis que já estão vendendo cotas?
--- A mesma dúvida do confrade :

1 - Se por exemplo, eu investir R$ 5.000 em FII, todo mês haverá uma pequena porcentagem de retorno, certo? Caso seja, 0,8% eu vou receber R$ 40,00 no mês? E este dinheiro que retorna, permanece com a corretora até eu sacar?

Nesse caso eu tenho alguma restrição à quanto sacar? Ex= Em determinado período eu só posso sacar o quanto rendeu, e não quanto eu investi.

No mais só isso, já grato pela ajuda.

1 - Em corretoras regulamentadas para isto. Procure no site da Bovespa que tem uma sessão onde ele dá o nome de todas as corretoras cadastradas. Um dos meus artigos sobre investimento eu pus o link. Bancos também tem corretoras, mas eles cobram valores de operação meio altos...

2 - Sim.

3 - Cai direto na conta da tua corretora e só sai dali qdo se vc sacar ou pra pagar alguma taxa q esteja registrada lá (por ex, vc não tinha nada de saldo, te cobraram a tx de custódia mensal e ali ficou negativo. Td valor q cair ali vai servir pra pagar essa taxa)

4 - Eu acho q não há limites, desde q tenha saldo em conta. Mas seria interessante perguntar pra corretora pra ver se eles não tem algum valor mínimo para saques. (na vdd eles fariam uma transferência pra ti, a não ser q sua corretora seja a do banco q vc tem conta e eles vinculem a sua c/c à conta de investimentos)

[hb-]

Sobre sacar, tem que se informar com a corretora, tem algumas que só permitem resgatar de x para cima, ou cobram taxas de DOC/TED para resgate.
Caso deseje resgatar o dinheiro mensalmente vai ter que procurar uma corretora que permita resgate sem nenhum custo. Se não seu rendimento vai pro beleléu e seria melhor deixar na poupança .

Pra isso existe o google + e-mail + telefone. Boa experiência para aprender.
Abs !

Caso queira fazer uma aplicação de uma vez só e não aportes mensais com uma grana não tão alta corretoras talvez não sejam a melhor opção, pesquise faça a conta na ponta do papel, leve em consideração a taxa de custódia (geralmente 6,90 mensal, que é isenta ao fazer Y operações)

[Conrad]

1 - Em corretoras regulamentadas para isto. Procure no site da Bovespa que tem uma sessão onde ele dá o nome de todas as corretoras cadastradas. Um dos meus artigos sobre investimento eu pus o link. Bancos também tem corretoras, mas eles cobram valores de operação meio altos...

2 - Sim.

3 - Cai direto na conta da tua corretora e só sai dali qdo se vc sacar ou pra pagar alguma taxa q esteja registrada lá (por ex, vc não tinha nada de saldo, te cobraram a tx de custódia mensal e ali ficou negativo. Td valor q cair ali vai servir pra pagar essa taxa)

4 - Eu acho q não há limites, desde q tenha saldo em conta. Mas seria interessante perguntar pra corretora pra ver se eles não tem algum valor mínimo para saques. (na vdd eles fariam uma transferência pra ti, a não ser q sua corretora seja a do banco q vc tem conta e eles vinculem a sua c/c à conta de investimentos)

Gracias Barão! Já estou distrinchando o site da Bovespa.

[Gekko]

Prezado Gekko,

Estou muito interessado em começar a investir nessa modalidade. Só que tenho algumas dúvidas, talvez até por pura ignorância, já que nunca trabalhei meu dinheiro, apenas guardo na poupança. Veja se pode me auxiliar, já que pelo que acompanhei, você tem um vasto conhecimento neste quesito:

1 - Se por exemplo, eu investir R$ 5.000 em FII, todo mês haverá uma pequena porcentagem de retorno, certo? Caso seja, 0,8% eu vou receber R$ 40,00 no mês? E este dinheiro que retorna, permanece com a corretora até eu sacar?

Exato.

2 - As cotas que eu comprei de FII, tem um período mínimo para permanecer comigo, ou eu posso vendê-las no momento que achar mais interessante?

Agradeço antecipadamente pela compreensão e atenção.

Forte abraço

Você pode vender até no mesmo dia que comprar, caso deseje.

[barãozin]

Como falei ali pra cima, tou pensando em diversificar também nos FIIs, mas mais pro meio/fim do ano, depois que eu terminar de montar minha carteira de ações (ainda faltam 4).

Mas já fiquei de olho em 3 que me parecem interessantes:

BCFF11B (fii de fii's)

AEFI11 (é de uma universidade, tem um bom contrato de locação pelo q andei lendo)

BRCR11 (de imóveis comerciais, outra q me pareceu interessante também)

Vou investir em apenas 3 pq meu foco será mais as ações. Alguma opinião sobre estes 3 ffis?

[Gekko]

Como falei ali pra cima, tou pensando em diversificar também nos FIIs, mas mais pro meio/fim do ano, depois que eu terminar de montar minha carteira de ações (ainda faltam 4).

Mas já fiquei de olho em 3 que me parecem interessantes:

BCFF11B (fii de fii's)

AEFI11 (é de uma universidade, tem um bom contrato de locação pelo q andei lendo)

BRCR11 (de imóveis comerciais, outra q me pareceu interessante também)

Vou investir em apenas 3 pq meu foco será mais as ações. Alguma opinião sobre estes 3 ffis?

BCFF11B eu tenho na carteira e recomendo como diversificação. Ele entra na categoria "fundos de papéis" na minha alocação, já que não investe diretamente em imóveis e sim em outros FII's. O AEFI11B eu não tenho em carteira, mas já andei dando uma olhada no regulamento e na rentabilidade dele, bem como nos ativos-alvo e me parece bom. O BRCR11 eu sinceramente nunca parei para analisar.

[barãozin]

É então, p BCFF td mundo fala justamente isso: coloque ele a título de diversificação.

O BRCR me chamou a atenção pq eles investem em uma porrada de imóveis comerciais, e pelo q eu andei lendo o setor comercial é um dos mais rentáveis nos FIIs

[Gekko]

É então, p BCFF td mundo fala justamente isso: coloque ele a título de diversificação.

O BRCR me chamou a atenção pq eles investem em uma porrada de imóveis comerciais, e pelo q eu andei lendo o setor comercial é um dos mais rentáveis nos FIIs

Vou averiguar isso.

[barãozin]

Q legal, a Rico me mandou hj de manhã justamente uma análise do BRCR11, gostei de ver. Nos próximos dias bem q eles podiam me mandar dos outros 2 q tenho em vista rs

É uma pena q eu acho q não posso colá-la por aqui, pq a análise tá bacana.

[Gekko]

Q legal, a Rico me mandou hj de manhã justamente uma análise do BRCR11, gostei de ver. Nos próximos dias bem q eles podiam me mandar dos outros 2 q tenho em vista rs

É uma pena q eu acho q não posso colá-la por aqui, pq a análise tá bacana.

Se não puder colar, veja se pode me mandar por e-mail. Também me interessei por esse fundo. Pode mandar para o meu e-mail de cadastro no fórum.

[barãozin]

Feito.

[Gekko]

Feito.

Obrigado.


Você mandou para barao_owl@hotmail.com? Ainda não chegou.


Edit: já chegou. Tava no lixo eletrônico.

[Gekko]

Seguem os meus percentuais de alocação atuais em FII, depois das aquisições de ontem e de hoje:

Fundos de papéis: 29,3%
Edifícios educacionais: 7,2%
Shoppings: 3,0%
Hospitais: 34,4%
Bancos: 18,6%
Hotéis: 7,4%

[barãozin]

Mandei pra esse msm, Gekko.

Talvez o sistema aqui bloqueou o envio, vai saber...